來源：南通市審計(jì)局

一、地方國企面臨的風(fēng)險(xiǎn)

（一）債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。一是地方國有企業(yè)實(shí)施了大量的基礎(chǔ)項(xiàng)目投融資，負(fù)債規(guī)模普遍較大，有些企業(yè)債務(wù)規(guī)模仍在擴(kuò)張；二是債務(wù)中高成本融資特別是非標(biāo)產(chǎn)品占比高，企業(yè)短期借款用于長期投資（短貸長投），易形成流動性風(fēng)險(xiǎn)，引發(fā)惡性循環(huán)；三是企業(yè)融資資金使用不合規(guī)，如以虛假貿(mào)易套取債券募集資金，改變約定用途，資金長期閑置，配存資金占比過高；四是資產(chǎn)負(fù)債率偏高，部分企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率接近或超過預(yù)警線，特別是縣市一級的國有企業(yè)，均在70%以上。

(二）對外擔(dān)保與借款風(fēng)險(xiǎn)。一是國有企業(yè)之間按照金融機(jī)構(gòu)要求經(jīng)常采取互保的方式進(jìn)行增信形成或有負(fù)債，不在資產(chǎn)負(fù)債表中直接體現(xiàn)，但是金額巨大，可能導(dǎo)致連鎖風(fēng)險(xiǎn)；二是有的國有企業(yè)為所屬控股或參股企業(yè)提供借款或擔(dān)保，未要求其他股東落實(shí)同股同權(quán)責(zé)任；三是為服務(wù)當(dāng)?shù)卣猩桃Y，國有企業(yè)向地方招引項(xiàng)目（企業(yè)）提供借款或擔(dān)保，后續(xù)因項(xiàng)目流產(chǎn)或經(jīng)營不善，借款難以收回或形成代償。

（三）投資風(fēng)險(xiǎn)。一是違規(guī)決策或盲目投資，造成國有資產(chǎn)重大損失浪費(fèi)。如投資論證決策程序不規(guī)范，盲目擴(kuò)張、投資非主業(yè)或者進(jìn)行境外投資；二是投資領(lǐng)域偏重于公益性項(xiàng)目，市場化程度低，資金體量大、投資周期長、投資項(xiàng)目回報(bào)率低甚至沒回報(bào)，投資收益無法覆蓋還款所需的資金，資金被割裂，融資和投資之間無法形成良性的資金循環(huán)；三是對投資項(xiàng)目的建設(shè)運(yùn)營控制不到位，“投而不營、投而不管”，易形成損失；四是投資退出處置不規(guī)范，如通過國有企業(yè)運(yùn)作的政府投資基金發(fā)生重大違約、違規(guī)行為，存在退出或者形成損失的風(fēng)險(xiǎn)。

（四）其他風(fēng)險(xiǎn)。一是部分國企市場化業(yè)務(wù)規(guī)模小，造血功能不強(qiáng)，發(fā)展后勁不足，企業(yè)存續(xù)有風(fēng)險(xiǎn)；二是部分企業(yè)已投項(xiàng)目質(zhì)量不高，經(jīng)營管理不到位，虧損企業(yè)數(shù)量大，經(jīng)營有風(fēng)險(xiǎn)；三是部分國有企業(yè)在改制過程中形成產(chǎn)權(quán)不明晰等一些歷史遺留問題，一些轉(zhuǎn)型中的平臺公司面臨債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)和市場業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型風(fēng)險(xiǎn)。

二、風(fēng)險(xiǎn)成因

（一）外部監(jiān)督不到位。在國有企業(yè)投融資領(lǐng)域缺乏統(tǒng)一規(guī)范的操作機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)排查、預(yù)警機(jī)制；對國有企業(yè)主要負(fù)責(zé)人的監(jiān)督弱化，國資、財(cái)政等部門難以全覆蓋、全流程監(jiān)管，且監(jiān)管松軟、履責(zé)不主動、管控不力等問題頻發(fā)，紀(jì)檢監(jiān)察、審計(jì)、金融、國資、財(cái)政監(jiān)管等外部監(jiān)督缺乏協(xié)同機(jī)制、作用發(fā)揮不到位。

（二）內(nèi)部權(quán)力制衡不夠。內(nèi)控制度缺失或執(zhí)行不力，管理層級過多、法人鏈條過長，“一把手”權(quán)力過于集中，內(nèi)部崗位缺少制衡機(jī)制，融資方式、成本洽談、集體會商等決策權(quán)集中在少數(shù)人手上，致使相關(guān)人員擁有自由裁量權(quán)過大。

（三）部分企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)干部政績觀發(fā)生偏差。在招商引資過程中，對行業(yè)現(xiàn)狀和產(chǎn)業(yè)前景研究不透，只注重通過國企加大資金支持力度，而忽略風(fēng)險(xiǎn)管控，導(dǎo)致國企深陷債務(wù)泥潭；部分企業(yè)貪大求全，對外投資風(fēng)險(xiǎn)考量不足，同時投后管理不到位，使得投資和經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)累積。

三、國企審計(jì)監(jiān)督的基本思路

（一）立足審計(jì)全覆蓋，督促企業(yè)繃緊風(fēng)險(xiǎn)防范這根弦。全面摸清審計(jì)對象底數(shù)，建立完善審計(jì)對象資源庫；對審計(jì)對象實(shí)行分類管理，科學(xué)確定審計(jì)重點(diǎn)和審計(jì)頻次，消除監(jiān)督盲區(qū)；依法按規(guī)劃對全部國有企業(yè)實(shí)現(xiàn)3年內(nèi)至少審計(jì)1次的目標(biāo)；堅(jiān)持審計(jì)“一盤棋”理念，對審計(jì)監(jiān)督權(quán)限范圍內(nèi)的所有國有企業(yè)重大經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)事項(xiàng)進(jìn)行專項(xiàng)審計(jì)，從面上提高國有企業(yè)經(jīng)營水平和抗風(fēng)險(xiǎn)能力。

（二）突出“三個把握”，提升企業(yè)審計(jì)的針對性。把握企業(yè)運(yùn)營中的重點(diǎn)事項(xiàng)，對重大經(jīng)濟(jì)決策情況進(jìn)行審計(jì)；把握企業(yè)內(nèi)控管理中存在的體制障礙和制度漏洞，對企業(yè)法人治理結(jié)構(gòu)的建立、健全和運(yùn)行情況，內(nèi)部控制制度的制定和執(zhí)行情況進(jìn)行審計(jì)；把握企業(yè)運(yùn)營、管理的最終結(jié)果，對企業(yè)財(cái)務(wù)收支的真實(shí)、合法和效益情況進(jìn)行審計(jì)。

（三）找準(zhǔn)風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，提升企業(yè)審計(jì)的精準(zhǔn)度。建立企業(yè)審計(jì)數(shù)據(jù)平臺，運(yùn)用大數(shù)據(jù)、云計(jì)算技術(shù)，全面分析比對采集國企、國資監(jiān)管平臺、產(chǎn)權(quán)交易平臺等數(shù)據(jù)，及時對企業(yè)發(fā)展中的風(fēng)險(xiǎn)隱患進(jìn)行預(yù)警。方法上，不再依賴于抽樣審計(jì)，充分發(fā)掘數(shù)據(jù)的價(jià)值，判斷企業(yè)管理的薄弱環(huán)節(jié)，形成疑點(diǎn)庫，進(jìn)一步推進(jìn)大數(shù)據(jù)審計(jì)。

（四）堅(jiān)持特色做法，發(fā)揮審計(jì)監(jiān)督專員的作用。設(shè)立國有企業(yè)審計(jì)監(jiān)督專員，是江蘇省南通市加強(qiáng)市屬國有企業(yè)審計(jì)監(jiān)督的一項(xiàng)特色制度安排，為有效推動該制度執(zhí)行，重點(diǎn)做好：一是理清監(jiān)督邊界，監(jiān)督事項(xiàng)清單化；制定審計(jì)監(jiān)督專員的履職事項(xiàng)清單，每年初圍繞黨委、政府年度重點(diǎn)工作，選取清單中2-4個事項(xiàng)作為當(dāng)年度日常監(jiān)督重點(diǎn)，5年內(nèi)做到對清單內(nèi)事項(xiàng)的全覆蓋；設(shè)立專門機(jī)構(gòu)，加強(qiáng)業(yè)務(wù)培訓(xùn)和考核評價(jià)。二是指導(dǎo)條件成熟地區(qū)探索審計(jì)監(jiān)督專員專職化。三是加強(qiáng)對企業(yè)內(nèi)審工作的指導(dǎo)和監(jiān)督，建立專員與企業(yè)外部董事、派駐紀(jì)檢監(jiān)察組的協(xié)作機(jī)制，探索跨部門信息共享、風(fēng)險(xiǎn)綜合研判、成果利用和聯(lián)合督促問題整改機(jī)制。